Austin, Texas - 9 de agosto de 2005 - A Citizens, Inc. (NYSE: CIA) divulgou um lucro líquido de US$2,7 milhões ou $0,05 por ação para o semestre findo em 30 de junho de 2005, contra US$1,3 milhões ou US$0.03 por ação durante o mesmo período em 2004. O crescimento observado resultou em um aumento significativo na receita decorrente, primariamente, da aquisição da Security Plan Life Insurance Company (Security Plan) em outubro de 2004.

A receita total aumentou 64,9% nos primeiros seis meses de 2005 para $69,3 milhões comparada ao mesmo período de 2004 quando as receitas foram de $42,0 milhões. Este incremento deveu-se à aquisição da Security Plan e ao aumento na subscrição de novos negócios de seguro de vida. A renda de prêmios foi de US$ 56,8 milhões para a primeira metade de 2005, o que corresponde a um incremento de 68,4% em relação ao mesmo período em 2004, quando os prêmios igualaram a US$ 33,8 milhões. A renda líquida de investimento aumentou 49,8% durante a primeira metade de 2005 para US$ 11,5 milhões, comparada aos US$ 7,7 milhões registrados em 2004, ao passo que os sinistros e resgates aumentaram dos US$16,3 milhões, registrados para os seis meses que findaram no dia 30 de junho de 2004, para US$25,9 milhões para o mesmo período em 2005, sendo estes aumentos atribuídos, primariamente, a Security Plan. As despesas com subscrição e seguro aumentaram 76,5% de US$ 7,6 milhões, registrados em 2004, para US$ 13,4 milhões em 2005 devido à aquisição da Security Plan e ao acréscimo de novos negócios. A amortização de custo dos relacionamentos com clientes adquiridos aumentou de US$1,4 milhões nos primeiros seis meses de 2004 para US$2,5 milhões para os primeiros seis meses de 2005, um aumento de 83,5%. A Companhia registrou um custo de relacionamentos adquiridos de aproximadamente US$34 milhões quando comprou a Security Plan.

Para os três meses que findaram no dia 30 de junho de 2005, a Companhia faturou um rendimento líquido de US$ 362.000 ou US$ 0,00 por ação, contra US$ 885.000 ou US$ 0,02 por ação durante o mesmo período em 2004. Atribuiu-se o declínio nos rendimentos do segundo trimestre primariamente a uma cobrança de US$ 492.000 relacionada à mudança no valor real das opções e warrants emitidos em conjunção à colocação privada de US$ 12,5 milhões em ações preferenciais em 2004 e a um aumento na taxa de imposto efetivo causado pela não-dedutibilidade da cobrança.

O total de receitas aumentou 56,2% para US$ 34,2 milhões, comparado ao mesmo trimestre de 2004 quando as receitas foram de US$ 21,9 milhões. A renda de prêmios foi de US$ 28,3 milhões para o trimestre, um incremento de 59,5% em relação ao mesmo período de 2004 quando os prêmios chegaram aos US$ 17,7 milhões. A renda líquida de investimento aumentou 50,5% no primeiro

trimestre para US$ 5,7 milhões, comparada aos US$ 3,8 milhões no segundo trimestre de 2004. Os sinistros e resgates aumentaram para US$ 13,2 milhões para os três meses que findaram no dia 30 de junho de 2005, comparados aos US$ 7,6 milhões registrados para o mesmo período de 2004, sendo este aumento resultante, primariamente, da aquisição da Security Plan. As economias de escala alcançadas através da consolidação da administração de companhias adquiridas nos últimos dois anos, contribuíram para um declínio de 10,7% nas despesas com seguro para o segundo trimestre, em comparação ao primeiro trimestre de 2005. A despesa com o imposto de renda federal registrou uma taxa efetiva de 50% para o segundo trimestre de 2005, pois a perda proveniente do aumento no valor real das opções e warrants não era dedutível para fins fiscais.

Os ativos em 30 de junho de 2005 diminuíram ligeiramente para US$ 648,7 milhões, comparados a $661,2 milhões em 31 de dezembro de 2004. O declínio em ativos refletiu o pagamento do empréstimo a prazo fixo de US$ 30 milhões efetuado pela Companhia em abril de 2005. O patrimônio líquido aumentou de US$ 135,1 milhões em 31 de dezembro de 2004 para US$ 141,2 milhões em 30 de junho de 2005 devido ao ganho de US$ 3,4 milhões de lucros não realizados, líquido de impostos, na carteira de obrigações da companhia, e à renda ganha durante o período. Embora a Reserva Federal tenha aumentado consistentemente as taxas de juros a curto prazo durante o ano, as taxas a longo prazo têm decrescido ligeiramente, resultando em lucros não realizados a partir do dia 30 de junho de 2005.

Sobre a Citizens, Inc.

A Citizens, Inc., que deu origem a Citizens, Inc. Financial Group, é uma companhia prestadora de serviços financeiros listada na Bolsa de Nova York sob o símbolo CIA. Sua estratégia de crescimento é alcançar US$ 1 bilhão em ativos, US$ 250 milhões em receitas e US$ 10 bilhões em seguro de vida vigente até o ano 2010, por meio de vendas no exterior de apólices de seguro de vida vitalício com base no valor efetivo denominadas em dólares americanos, e através de aquisições de outras companhias de seguro de vida.

A Citizens está relacionada no Índice Russell 2000® que mede o desempenho das maiores companhias do mercado de ações dos Estados Unidos com base na capitalização de mercado. Em 8 de agosto de 2005 as ações Classe A da Citizens fecharam em US$ 6,99.

Para obter informações adicionais, visite o site da Companhia: www.citizensinc.com.

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